CFA，越來越多的多大畢業(yè)生正蠢蠢欲動想要將之拿下。那么，作為金融類非必須的Qualification（必須的例如CPA，SFC license），其價(jià)值幾何，又如何考取呢？
　　先從一些基礎(chǔ)的信息說起，即怎么考，考什么。
 

 
　　關(guān)于考試流程
　　CFA考試共分三級，從LevelⅠ到LevelⅢ。要Pass三級考試，并取得四年的相關(guān)工作經(jīng)驗(yàn)，經(jīng)CFA Institute驗(yàn)證后才能取得CFA的證書。不過在那之后，你就可以在自己名字后面加個(gè)“CFA”的Designation。
　　這三級考試除了LevelⅠ每年六月和十二月初各舉辦一次，LevelⅡ&3每年都只有六月初一場。所以時(shí)間上來說，最快一年半就可以考完（即*9年12月，第二年6月，第三年6月），最慢理論上說沒有限制，因?yàn)镃FA Institute不設(shè)置考試成績的Expiry Date，也不限制你Re-take的次數(shù)。
　　關(guān)于考試時(shí)間
　　對于還在上學(xué)的小伙伴們，Early Birds們大部分都會在自己Final Year畢業(yè)前的六月份考LevelⅠ。這樣子正好利用了最后一學(xué)期不太忙的時(shí)間來充分復(fù)習(xí)。
　　也有比較心急的小伙伴在Year 3的六月份或者Final Year的十二月份就考了LevelⅠ，來年六月考LevelⅡ。但是提醒大家，按官方規(guī)定，CFA Institute是不允許在校本科大學(xué)生考LevelⅡ的，你會發(fā)現(xiàn)報(bào)名level 2的時(shí)候要先Confirm自己已經(jīng)畢業(yè)才能繼續(xù)報(bào)名。雖然你可以填寫已經(jīng)畢業(yè)，但是有一定的風(fēng)險(xiǎn)，萬一將來申請證書的時(shí)候被調(diào)查了就會比較麻煩。So far沒遇到過這樣的情況所以也不知道會不會又什么嚴(yán)重后果。
　　在讀研究生的話就沒有限制，可以放心考LevelⅡ?？傊甃evelⅠ一年有兩個(gè)時(shí)間可以選，但LevelⅡ&3一年一次，所以時(shí)間上大家要策劃好啦。畢竟CFA考試還是涵蓋內(nèi)容很多，需要些時(shí)間和付出的。
　　關(guān)于考試報(bào)名
　　過來人都知道，CFA是一個(gè)很貴的考試。不過如果報(bào)名及時(shí)就可以省不少錢，因?yàn)閳?bào)的越早越便宜?；旧险娇荚嚾掌谇耙荒昃涂梢蚤_始報(bào)名，然后Exam Fee分三個(gè)Deadline，下面將會用2015年六月的考試舉例，早報(bào)名和晚報(bào)名可以相差600刀之多，所以計(jì)劃考試要趁早。值得注意的事，首次報(bào)名需要付450刀的Enrollment Fee，之后（無論重考還是考下一級）就不用再付了。講多一句，CFA考試費(fèi)是不給退的，無論你Cancel你的考試與否，所以還是早點(diǎn)報(bào)名比較劃算。
　　關(guān)于考試內(nèi)容
　　CFA考試范圍非常廣，因?yàn)镕inancial Analyst這個(gè)東西實(shí)在是太泛指了，各種金融業(yè)里的業(yè)務(wù)都會涉及到。
　　基本上來說，從一級到三級，大的Topics沒有變，只是一級一級逐漸加深，并且改變了不同的Topics的Weighting。這幾個(gè)大topics包括了：
　　道德/Ethical and Professional Standards;
　　數(shù)學(xué)/Quantitative Methods;
　　經(jīng)濟(jì)學(xué)/Economics;
　　財(cái)務(wù)報(bào)表分析/Financial Reporting and Analysis;
　　Corporate Finance;
　　Equity Investments;
　　Fixed Income;
　　Derivative;
　　Alternative Investments;
　　Portfolio Management and Wealth Planning
　　從上面這些Topics就可以知道，考試幾乎涵蓋了Finance的每一個(gè)方面。但也不用太擔(dān)心，因?yàn)楫吘固珡V泛，深度來說沒有太Technical，沒有數(shù)學(xué)金融會計(jì)背景都不是大問題。
　　另外一二級全部是三選一的選擇題，三級同時(shí)又選擇題和問答題。個(gè)人經(jīng)驗(yàn)來講，LevelⅠ最看重財(cái)務(wù)報(bào)表分析，所以會計(jì)背景的同學(xué)會有優(yōu)勢，LevelⅡ看重財(cái)務(wù)報(bào)表分析和Portfolio Management，所以需要加強(qiáng)對于金融方面投資知識的掌握。LevelⅢ多了Essay Questions，對于WealthManagement這方便有所強(qiáng)調(diào)。
　　關(guān)于考試最基本也最客觀的信息在上一部分就說完啦！接下來說一說這么一路考下來的心得體會吧。
　　本人三次考試，三次的策略都不太一樣，但都o(jì)ne-take pass了也算是比較欣慰?；仡^看，在不同的環(huán)境下，正確的考試策略還是很重要的！
　　LevelⅠ - June 2012
　　*9次考CFA說不慌張是騙人的。雖然本科讀的是金融和會計(jì)專業(yè)，可是說實(shí)話，對于金融的知識并沒有融會貫通。即使每學(xué)期都有相關(guān)課程，但是基本上學(xué)期末考完試以后就再也不會常常review相關(guān)知識。所以即使有這方面的學(xué)習(xí)，也都相當(dāng)?shù)闹щx破碎。
　　而CFA的難點(diǎn)就在于他一氣呵成讓你在短暫的時(shí)間內(nèi)intensively的過一遍金融全科，然后該記憶的能背下來，該理解的能算出來。所以這么說來學(xué)一次CFA也是真的對自己有benefits，不夸張的說，大致達(dá)到了打通自己在金融方面知識脈絡(luò)的效果。
　　考LevelⅠ是自己復(fù)習(xí)最認(rèn)真的一次，猶記得當(dāng)時(shí)看到不到40%的通過率就已經(jīng)凌亂了，趕快去淘寶買了一個(gè)CFA學(xué)習(xí)B套餐（關(guān)于參考書購買等會會講:P）,開始認(rèn)真學(xué)習(xí)。
　　一般來講復(fù)習(xí)CFA有兩套教材，一套是CFA Institute官方自己出的textbook，知識全面而詳細(xì)（非常厚…），另一套就是更接地氣的Kaplan study notes。除非你真的對知識有很深的鉆研精神，exam-wise，Kaplan的notes就足夠了—因?yàn)檎f是notes，其實(shí)疊在一起也足有快有15cm厚啦……
　　其實(shí)，我的戰(zhàn)線說來也沒有拉的太長，前后一共20天full-day study的樣子。首先過了一遍五本notes，大概用時(shí)就十天了。不過因?yàn)槲冶究朴袝?jì)的背景，所以在大部分人最花時(shí)間的第三本Financial Reporting上，我反而省了不少時(shí)間?？赐?9遍，或者說看完每一本之后的感覺都只有一個(gè)，就是東西也太多了完全記不住！
　　但是別急，經(jīng)驗(yàn)告訴我，*9遍看完之后有個(gè)大概模糊的印象，知道大標(biāo)題在講什么就可以了。因?yàn)楫?dāng)你去嘗試看第二遍、嘗試做題的時(shí)候就會發(fā)現(xiàn)原來那些知識都還在，只是沒有被你調(diào)動起來罷了。所以*9遍給自己建立一個(gè)大的框架，知道每本大概在講什么，不同topic之間的link是什么，第二遍看的時(shí)候就會事半功倍，看得既快又深入，完善整個(gè)知識體系。
　　練習(xí)題的話，如果你買了B套餐就會包括兩本Kaplan的practice book，里面大概有6套題供你模擬。6套模擬題也就是有240*6=1440道題哦，已經(jīng)是非常的足夠了。再加上CFA官方會提供一個(gè)可以下載的mock exam，你已經(jīng)不需要再去論壇上找其他的資源來練習(xí)了。想多說一句的是，practice book是Kaplan出的，而可以下載的那個(gè)是CFA Institute的出的，所以風(fēng)格有所不同。真正考試的題感風(fēng)格還是更接近官方提供的mock exam哦，所以可以留那一套到最后做。然后基本上正確率在60-70%的小伙伴都可以放心穩(wěn)穩(wěn)pass的。
　　成績大概到八月中才會出，所以考完之后會是漫長的等待。到了那一天，CFA Institute會給每個(gè)人單獨(dú)發(fā)郵件告知成績，所以每個(gè)人收的郵件的時(shí)間都不一樣。一般晚上九十點(diǎn)是高峰期，但我當(dāng)時(shí)就是捉急的等到半夜12點(diǎn)多才收到，中間還擔(dān)心是不是fail的人發(fā)的晚……現(xiàn)在證明是多慮啦，所以小伙伴們不如睡個(gè)好覺，第二天早上起來查成績！
　　Q: 關(guān)于淘寶買教材
　　A: 我只買過A餐和B餐，后者就是多了兩本Practicebook。更豐富的還有CDEF餐，多了網(wǎng)上教程啊什么的，因?yàn)槊總€(gè)人起點(diǎn)不一樣大家可以按需選購。然后買的時(shí)候*4貨比三家，價(jià)錢差不了多少，但一定要買彩印的哦！就是藍(lán)色白色印刷的。黑白的實(shí)在太坑爹。另外make sure你的套餐里有Kaplan的Formula Sheet, 一般每個(gè)套餐都包括。這個(gè)東西非常的好用！復(fù)習(xí)到最后東西那么多就靠它來溫故知新，而且我總是覺得那個(gè)里面的topic正式考試都會考到……
　　運(yùn)費(fèi)一定很貴，到香港的話要100多，跟書價(jià)快一樣了，但一年就考一次CFA，所以還是狠下心順豐直送到香港吧！
　　Q: 考CFA到底有什么用？
　　A: 指望它錦上添花還不錯，雪中送炭就別指望了（這只是個(gè)人觀點(diǎn)），有了CFA并不能保證找到一份好工作，沒有CFA也不一定進(jìn)不了投行。
　　Q：多倫多哪里有補(bǔ)習(xí)CFA考試的？
　　A：Wisepoint Finance補(bǔ)習(xí)CFA還是教的不錯的，一級通過率還是很高的?。?/div>
　　CFA的路挺漫漫的，三場考試+四年工作經(jīng)驗(yàn)換得一紙證書，希望每個(gè)小伙伴不是為了名號而盲目去考，而是在這個(gè)過程中讓自己變得更加成熟、堅(jiān)定、有底氣。加油?。?/div>
關(guān)注公眾號
快掃碼關(guān)注
公眾號吧 CFA公眾號
贊58
精彩推薦相關(guān)問題

  • 不應(yīng)該計(jì)入資本公積—股本溢價(jià)嗎？

    老師 為什么第二題不做處理呢 不應(yīng)該計(jì)入資本公積—股本溢價(jià)嗎

  • 不應(yīng)該是信用減值損失的科目嗎？為什么寫其他綜合收益這個(gè)科目在這里?

    老師好，這道題的會計(jì)分錄應(yīng)該是這樣的吧，但是我不理解其他綜合收益2000那個(gè)步驟，他不是以攤余成本計(jì)量的金融資產(chǎn)已確認(rèn)損失2000萬嗎？不應(yīng)該是信用減值損失的科目嗎？為什么寫其他綜合收益這個(gè)科目在這里?

  • 固定資產(chǎn)清理，賣掉時(shí)候，轉(zhuǎn)銀行存款和資產(chǎn)處置損益，差別在哪里呢？

    老師您好，固定資產(chǎn)清理，賣掉時(shí)候，轉(zhuǎn)銀行存款和資產(chǎn)處置損益，差別在哪里呢。我覺得賣掉固定資產(chǎn)，轉(zhuǎn)哪個(gè)都差不多啊，謝謝老師。

  • 選項(xiàng)c，資本公積—股本溢價(jià)4500為什么不選？

    選項(xiàng)c，資本公積—股本溢價(jià)4500為什么不選？

  • 收回前期已核銷的壞賬，壞賬準(zhǔn)備記錄在貸方怎么理解？

    收回前期已核銷的壞賬，壞賬準(zhǔn)備記錄在貸方怎么理解

  • 不應(yīng)該計(jì)入資本公積—股本溢價(jià)嗎？

    老師 為什么第二題不做處理呢 不應(yīng)該計(jì)入資本公積—股本溢價(jià)嗎

  • 不應(yīng)該是信用減值損失的科目嗎？為什么寫其他綜合收益這個(gè)科目在這里?

    老師好，這道題的會計(jì)分錄應(yīng)該是這樣的吧，但是我不理解其他綜合收益2000那個(gè)步驟，他不是以攤余成本計(jì)量的金融資產(chǎn)已確認(rèn)損失2000萬嗎？不應(yīng)該是信用減值損失的科目嗎？為什么寫其他綜合收益這個(gè)科目在這里?

  • 固定資產(chǎn)清理，賣掉時(shí)候，轉(zhuǎn)銀行存款和資產(chǎn)處置損益，差別在哪里呢？

    老師您好，固定資產(chǎn)清理，賣掉時(shí)候，轉(zhuǎn)銀行存款和資產(chǎn)處置損益，差別在哪里呢。我覺得賣掉固定資產(chǎn)，轉(zhuǎn)哪個(gè)都差不多啊，謝謝老師。

  • 選項(xiàng)c，資本公積—股本溢價(jià)4500為什么不選？

    選項(xiàng)c，資本公積—股本溢價(jià)4500為什么不選？

  • 收回前期已核銷的壞賬，壞賬準(zhǔn)備記錄在貸方怎么理解？

    收回前期已核銷的壞賬，壞賬準(zhǔn)備記錄在貸方怎么理解