1、三種營運資本籌資策略的含義、特點和易變現(xiàn)率的計算
2、短期借款利息支付的三種方法的含義和特點
3、放棄現(xiàn)金折扣成本的計算及其在決策中的應用
[例題7·單選題]甲公司與乙銀行簽訂了一份周轉(zhuǎn)信貸協(xié)定，周轉(zhuǎn)信貸限額為1000萬元，借款利率為6%，承諾費率為0.5%，甲公司需按照實際借款額維持10%的補償性余額.甲公司年度內(nèi)使用借款600萬元，則該筆借款的實際稅前資本成本是( ).
A.6%
B.6.33%
C.6.67%
D.7.04%[答案]D
[解析]實際稅前資本成本=(600 × 6%+400×0.5%)／[600×(1-10%)]×100%=7.04%.
[例題3·單選題]以下營運資本籌資策略中，臨時性負債占全部資金來源比重*5的是( ).
A.適中型籌資策略
B.激進型籌資策略
C.保守型籌資策略
D.緊縮型籌資策略
[答案]B
[解析]相對于適中型籌資策略和保守型籌資策略，在激進型籌資策略下，臨時性負債占全部資金來源比重*5.