在16家上市銀行中，北京銀行、興業(yè)銀行、浦發(fā)銀行的資產質量相對較好，不良貸款率分別為0.61%、0.63%，0.69%。
　　銀行業(yè)的資產質量似乎在2013年第三季度出現(xiàn)了轉折性的“止跌”。
　　從剛剛披露的三季報來看，16家上市銀行中，民生、南京、中信、平安、農行、建行等6家銀行不良貸款率與二季度持平或略微下降，其余10家銀行的不良貸款雖都出現(xiàn)了不同程度的上升，但大部分銀行的上升幅度均小于今年前兩個季度。
　　實際上，這僅是銀行資產質量狀況的一面而已，另一面則是今年以來銀行不斷加大的不良貸款核銷。
　　據(jù)了解，各家銀行除了向四大資產管理公司招標轉讓不良資產外，銀行還通過一些地方金融資產交易所掛牌轉讓不良資產或抵債資產，多渠道處置不良資產。
　　即便多渠道加大核銷，銀行的不良貸款余額增長的勢頭并沒有太大的消減。截至9月30日，16家上市銀行的不良貸款余額合計為4590.92億元，較2013年第二季度增加了約180億元。
　　不良貸款依然是銀行的陣痛所在。
 
　　交行跨入1%，多家銀行尾隨
　　在大部分銀行不良貸款率與二季度基本持平的情況下，招商銀行非但沒有止住不良貸款率上升的趨勢，而且增幅還在繼續(xù)增大。
　　對于16家上市銀行來說，不良貸款余額上升已成為不可抗拒的大趨勢，但余額上升的最終表現(xiàn)，各家銀行卻不盡相同。
　　2013年第三季度，民生銀行、南京銀行、中信銀行的不良貸款率分別為0.78%、0.92%和0.90%，與二季度的不良貸款率持平，三家銀行不良貸款率接連下滑的態(tài)勢暫時得以中止。
　　平安銀行、農業(yè)銀行、建設銀行的不良率在第三季度出現(xiàn)了略降。據(jù)三季報顯示，平安銀行、農業(yè)銀行、建設銀行的不良貸款率均環(huán)比下降了0.01個百分點，分別至0.96%、1.24%和0.98%。但三家銀行的不良率還處于行業(yè)較高水平，未來這三家銀行依然面臨著提高資產質量的壓力。
　　在大部分銀行不良貸款率與二季度基本持平的情況下，招商銀行非但沒有止住不良貸款率上升的趨勢，而且增幅還在繼續(xù)增大。
　　2013年第三季度，招商銀行的不良貸款率為0.79%，比二季度的0.71%增加了0.08個百分點，遠超一季度和二季度0.05個百分點的增幅。同時，招商銀行三季度新增不良貸款余額為22.72億元，遠超前兩季度17.58億元和15.21億元的不良貸款新增額。
　　工商銀行資產質量也表現(xiàn)出類似的趨勢。截至9月30日，工商銀行不良貸款余額為873.61億元，比上年末增加了127.86億元，不良貸款率為0.91%，比上年末上升了0.06個百分點，其中，僅第三季度不良貸款率就上升了0.04個百分點。
　　目前，交通銀行不良貸款率已跳入1%的行列。截至2013年9月30日，交通銀行的不良貸款余額為325.47億元，環(huán)比新增余額僅為8.8億元，而前三季度新增總額為55.52億元。
　　雖然第三季度交通銀行嚴格控制不良新增規(guī)模，但由于今年前兩季度交通銀行不良抬頭趨勢迅猛，不良貸款率由年初的0.92%連續(xù)上升，至目前的1.01%。
　　交通銀行更像是一個示范，如果其他銀行不能有效地遏制資產質量的持續(xù)走低的趨勢，它們的不良率也將會逐個跨入“1%”。
　　此前，交通銀行的首席經(jīng)濟學家連平（微博）曾斷言，由于經(jīng)濟增速放緩，接下來銀行的不良率恐怕將超過1%。但銀行資產質量總體平穩(wěn)，風險可控，不良率無論如何不可能超過1.5%的水平。
　　目前，建設銀行、平安銀行、中國銀行的不良貸款率水平已貼近1%，華夏銀行、南京銀行、工商銀行的不良貸款率均超過0.9%。
 
　　制造、批發(fā)零售業(yè)不良高發(fā)
　　“目前，銀行業(yè)內潛在的不良貸款還沒有完全釋放出來，預計今年下半年內，除了江蘇和浙江，廣東、福建等地逾期和不良貸款也將出現(xiàn)慢慢上升之勢。”
　　在16家上市銀行中，北京銀行、興業(yè)銀行、浦發(fā)銀行的資產質量相對較好，截至目前，其不良貸款率分別為0.61%、0.63%、0.69%。但在過去的三個季度中，這三家銀行所面臨的資產質量下滑的壓力并不比其他銀行小。
　　不良率水平一直處于最低位的興業(yè)銀行，今年以來其遭受的資產質量下滑最為嚴重。
　　截至2013年9月30日，興業(yè)銀行不良貸款余額84.40億元，較期初增加31.54億元，增幅達59.67%，不良貸款率由年初的0.43%上升至0.63%，遠超過其他15家銀行的不良上升幅度。
　　對此，興業(yè)回應稱，“不良貸款增加的原因主要是一些企業(yè)受宏觀經(jīng)濟影響或自身經(jīng)營管理不善導致償債能力下降。”
　　雖然興業(yè)銀行并未公布三季度不良貸款增加的行業(yè)分布。但從之前其半年報中可以看出，2013年以來，興業(yè)銀行在制造業(yè)、批發(fā)和零售業(yè)的不良貸款余額一直處于攀升狀態(tài)，不良貸款率也遠高于總體水平。據(jù)半年報數(shù)據(jù)，2013年上半年，興業(yè)銀行在制造業(yè)、批發(fā)和零售業(yè)不良率分別達到0.8%、1.26%。
　　多數(shù)銀行不良率居高基本集中在上述行業(yè)。交通銀行前三季度55.52億元的新增不良貸款也主要分布在批發(fā)和零售業(yè)（主要是外貿、鋼貿等行業(yè)），該項新增不良貸款余額為45.17億元，另外個人短期運營資金不良貸款新增17.36億元。
　　農業(yè)銀行的不良貸款來源也與上述銀行相仿。據(jù)農行方面稱，第三季度資產質量總體基本平穩(wěn)，新發(fā)生不良貸款主要是部分沿海地區(qū)的一些低端制造業(yè)、批發(fā)零售業(yè)的中小企業(yè)。
　　“目前，各家銀行的新增不良貸款主要集中在長三角，尤其江浙地區(qū)的中小企業(yè)。”一位國有銀行的高管分析稱。
　　從區(qū)域來看，交通銀行的不良貸款主要集中在華東地區(qū)。據(jù)公開數(shù)據(jù)顯示，前三季度，交通銀行華東地區(qū)不良貸款凈增額為63.08億元。
　　“目前，銀行業(yè)內潛在的不良貸款還沒有完全釋放出來，預計今年下半年，除了江蘇和浙江，廣東、福建等地逾期和不良貸款也將出現(xiàn)慢慢上升之勢。從信貸資產的地域分布來看，長三角短期仍然是上市銀行貸款最集中的地區(qū)。”一名著名會計師事務所的合伙人分析稱。
 
　　銀行加大核銷力度
　　在2013年之前，浦發(fā)銀行不良率水平在16家上市銀行排名第二，僅次于興業(yè)銀行，2012年末不良貸款率僅為0.58%。但進入2013年以來，即便浦發(fā)銀行加大核銷力度，其貸款質量依然明顯下降。
　　截至9月30日，16家上市銀行的不良貸款余額合計為4590.92億元，較2012年末增加了569.95億元，其中比第二季度的4409.51億元增加了181.41億元。
　　實際上，這一近570億元的不良貸款增加額還不能完全反映16家上市銀行今年以來所面臨的資產質量下滑壓力。據(jù)了解，今年以來，浦發(fā)、民生等大部分銀行都加大了對不良貸款的核銷力度。
　　2013年上半年，浦發(fā)銀行董事會曾審議通過了一組本金合計約為14.85億元的信貸不良資產，其中人民幣信貸資產11.08億元，美元信貸資產0.61億元，日元信貸資產0.67億元。
　　據(jù)了解，目前該組信貸資產已完成了批量轉讓。在發(fā)布三季報的同時，浦發(fā)銀行董事會再次審議通過了核銷一組本金合計約14.7億元信貸不良資產。“公司將以‘賬銷案存權在’為原則，對已核銷資產（無追索權的除外）繼續(xù)保持和落實對外追索債務的權利和措施。”浦發(fā)銀行對外稱。
　　在2013年之前，浦發(fā)銀行的不良率水平在16家上市銀行排名第二，僅次于興業(yè)銀行，2012年末不良貸款率僅為0.58%。但進入2013年以來，即便浦發(fā)銀行加大核銷力度，其貸款質量依然明顯下降。
　　截至目前，浦發(fā)銀行前三季度的不良貸款率已連續(xù)上升了0.11個百分點至0.69%。而曾經(jīng)與浦發(fā)銀行不良率水平持平的北京銀行，目前的不良貸款率為0.61%，明顯低于浦發(fā)銀行的數(shù)值。
　　9月底，民生銀行董事會也曾審議通過核銷了一筆本息合約7943.04萬元的不良貸款。這僅是民生銀行不良貸款核銷的冰山一角。
　　據(jù)三季報顯示，民生銀行前三季度資產減值損失為87.22億元，其中，第三季度資產減值損失的支出為19.5億元。與此同時，第三季度民生銀行的貸款損失準備余額約減少了20億元。
　　實際上，通過貸款減值損失的支出和貸款損失準備余額的變化可以衡量銀行不良貸款的實際增量。第三季度，不少銀行營業(yè)支出中貸款減值損失的支出項明顯增加，貸款損失準備余額出現(xiàn)下降，正是銀行進行核銷的結果。
　　在業(yè)內人士看來，銀行承受的資產質量下滑的壓力短期內遠沒有結束，不良貸款的顯現(xiàn)還處于持續(xù)發(fā)酵期內，不良貸款反彈的壓力依然很大。
　　建行、交行、浦發(fā)、興業(yè)、招商、工行等多家銀行均表示將加大對于現(xiàn)存不良貸款的清收力度，同時也將繼續(xù)深入推動信貸結構調整，優(yōu)化信貸結構調整。
 
　　小額不良資產處置區(qū)域化
　　“目前，各家銀行集中大額轉讓不良資產的階段已經(jīng)過去，小額常態(tài)化的不良處置將是銀行未來的主要壓力，這部分不良的處置無法靠資產管理公司完成，而金融資產交易所是不錯的方式，而且處置收益相對較高。這其中，信托、PE等機構也有機會。”
　　加大逾期和不良的清收力度，銀行除了做好貸款跟蹤和及時追討外，多渠道核銷不良資產異常重要。
　　目前來看，銀行不良資產的轉讓已不限于資產管理公司，國有大行的處置渠道也不僅僅是四大資產管理公司，銀行不良資產的處置途徑正在不斷拓寬。尤其今年以來，銀行通過各地資產交易所掛牌轉讓不良資產的情況越來越多。
　　據(jù)了解，自去年底農業(yè)銀行與北金所簽署戰(zhàn)略協(xié)議以來，其不良資產和抵債資產的處置很多都通過北金所的渠道進行。截至2013年6月30日，農行總行及各地分行通過北金所累計掛牌成交項目64宗，成交總金額超過一百億元，溢價率14.09％。
　　不久前，農業(yè)銀行又有26個資產項目通過北金所公開掛牌出售，總金額超過100億元。據(jù)了解，這些資產項目中有物權類資產19個、債權類資產7個，包括葫蘆島地區(qū)11宗抵債資產、廣州市東浚開發(fā)公司等4戶債權、北京華普產業(yè)集團有限公司等3家公司債權項目等。
　　除了北金所，今年以來，農業(yè)銀行還通過山東產權交易中心、天津金融資產交易所等多個交易所處置不良資產或抵債資產。中信銀行也曾在山東產權交易中心掛牌轉讓本金合計68166.53萬元債券資產包。
　　不僅如此，僅在山東產權交易中心掛牌資產轉讓的銀行還有齊魯銀行、建設銀行。目前，建設銀行就在山東產權交易中心掛牌了兩筆債權資產，分別是煙臺分支機構和棗莊分支機構持有的債券，兩筆債券合計金額約為1.38億元。
　　“目前不良資產處置區(qū)域化的趨勢越來越明顯，很多都是分行主導轉讓，但主要都是數(shù)千萬、數(shù)億，最多數(shù)十億的資產規(guī)模，這和集中轉讓給資產管理公司動輒數(shù)百億的規(guī)模大不相同。”一位股份制銀行的人士稱。
　　該人士介紹稱：“目前，各家銀行集中大額轉讓不良資產的階段已經(jīng)過去，小額常態(tài)化的不良處置將是銀行未來的主要壓力，這部分不良的處置無法靠資產管理公司完成，而金融資產交易所是不錯的方式，而且處置收益相對較高。這其中，信托、PE等機構也有機會。”