十二年前的春天，一個(gè)人離開(kāi)家鄉(xiāng)來(lái)到北京，進(jìn)入會(huì)計(jì)師事務(wù)所，開(kāi)始了IPO審計(jì)工作。
　　十二年的光陰如白駒過(guò)隙，作為一名會(huì)計(jì)師，一名IPO市場(chǎng)的基層參與者，裹挾在IPO的歷程中，可謂一路坎坷，一路向前?；谪?cái)務(wù)的視角，審視過(guò)往IPO財(cái)務(wù)的核心特征，我的理解，可以大致劃分為 “剝離上市”、“補(bǔ)稅上市”、“問(wèn)核上市”，直至2013年初的財(cái)務(wù)專項(xiàng)核查等幾個(gè)不同階段。
　　十二年的IPO審計(jì)工作，比較深刻的體會(huì)，主要體現(xiàn)在“一橫一縱”兩個(gè)方面。“橫”的方面，IPO公司與上市公司比較，在財(cái)務(wù)方法的運(yùn)用上是有區(qū)別的，IPO公司基于外部審核的立場(chǎng)，更多的強(qiáng)調(diào)會(huì)計(jì)方法的可控性，更低的容忍財(cái)務(wù)操縱行為;“縱”的方面，對(duì)IPO公司財(cái)務(wù)信息質(zhì)量的要求逐步強(qiáng)化，IPO公司越來(lái)越需要在會(huì)計(jì)核算的規(guī)范性、內(nèi)部控制的有效性、財(cái)務(wù)信息披露的真實(shí)充分性等方面在報(bào)告期內(nèi)持續(xù)保持較高水平。
　　IPO的直接目標(biāo)就是順利通過(guò)證監(jiān)會(huì)審核
　　目前，A股IPO實(shí)行的是核準(zhǔn)制，核準(zhǔn)的機(jī)構(gòu)即中國(guó)證監(jiān)會(huì)，核準(zhǔn)的過(guò)程是一個(gè)非常繁雜細(xì)致的實(shí)質(zhì)性審核過(guò)程，審核內(nèi)容包括主體資格、業(yè)務(wù)、財(cái)務(wù)、法律等各個(gè)重要方面，而對(duì)財(cái)務(wù)信息的審核則是IPO審核的重中之重。在IPO審核實(shí)踐中，自然會(huì)形成很多的審核標(biāo)準(zhǔn)和審核慣例。
　　IPO公司的直接目標(biāo)就是順利通過(guò)證監(jiān)會(huì)的審核，如何在遵循會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的前提下建立更符合審核標(biāo)準(zhǔn)的IPO財(cái)務(wù)規(guī)則，是每一個(gè)IPO公司需要認(rèn)真思考的問(wèn)題。
　　IPO財(cái)務(wù)規(guī)則四方面
　　我的理解，IPO的財(cái)務(wù)規(guī)則主要體現(xiàn)在以下四個(gè)方面：
　　1、選擇可控的會(huì)計(jì)方法
　　可控的會(huì)計(jì)方法，是運(yùn)用過(guò)程容易控制，站在外部審核的角度更容易驗(yàn)證的會(huì)計(jì)方法。具體而言，在會(huì)計(jì)政策層面，要求會(huì)計(jì)確認(rèn)的依據(jù)需要具有充分的可驗(yàn)證性;在會(huì)計(jì)估計(jì)層面，則要求盡可能的限制過(guò)于自由的會(huì)計(jì)估計(jì)。
　　處理財(cái)務(wù)和稅務(wù)問(wèn)題的根本依據(jù)是會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和稅收法規(guī)，但會(huì)計(jì)準(zhǔn)則賦予了一定的選擇權(quán)，稅法也存在不同解讀。IPO財(cái)務(wù)的一些典型問(wèn)題，如完工百分比的應(yīng)用、開(kāi)發(fā)支出資本化、整體改制的個(gè)人所得稅等等，盡管存在選擇權(quán)，但這些典型問(wèn)題早已存在過(guò)往案例形成的審核慣例，所以依照慣例進(jìn)行相關(guān)處理才是比較穩(wěn)妥的選擇。
　　2、建立有效的內(nèi)部控制
　　現(xiàn)階段，強(qiáng)制IPO公司建立“大而全”的全面內(nèi)控是不現(xiàn)實(shí)的?；谪?cái)務(wù)報(bào)告可靠性的目標(biāo)，保持業(yè)務(wù)合法合規(guī)，強(qiáng)調(diào)會(huì)計(jì)導(dǎo)向，明確業(yè)務(wù)流程，建立有效的財(cái)務(wù)報(bào)告內(nèi)控體系，避免報(bào)告期內(nèi)出現(xiàn)大的內(nèi)控缺陷，是審核的實(shí)質(zhì)性要求，也是IPO公司比較現(xiàn)實(shí)的目標(biāo)。
　　3、把握財(cái)務(wù)審核的重點(diǎn)
　　“資產(chǎn)質(zhì)量良好、資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)合理、盈利能力較強(qiáng)、現(xiàn)金流量正常”是財(cái)務(wù)信息質(zhì)量的根本性要求，同時(shí)，內(nèi)部控制有效、關(guān)聯(lián)交易公允、重大會(huì)計(jì)差錯(cuò)以及依法納稅等也是財(cái)務(wù)審核的重要方面。
　　分析被否決公司公開(kāi)的否決理由，亦可以從反面把握財(cái)務(wù)重點(diǎn)。最主要的財(cái)務(wù)否決理由包括持續(xù)盈利能力、內(nèi)控缺陷、關(guān)聯(lián)交易以及錯(cuò)誤的會(huì)計(jì)處理等幾個(gè)方面的問(wèn)題。
　　4、規(guī)避財(cái)務(wù)操縱的嫌疑
　　財(cái)務(wù)操縱包括財(cái)務(wù)造假和過(guò)度的業(yè)績(jī)粉飾。打擊財(cái)務(wù)操縱、增加財(cái)務(wù)信息披露的真實(shí)性是目前財(cái)務(wù)審核的核心趨勢(shì)，所以杜絕財(cái)務(wù)操縱是IPO公司不能突破的底線。
　　某些行業(yè)，天然帶有容易舞弊的“基因”，某些常見(jiàn)的財(cái)務(wù)信息異常，也容易被解讀為存在財(cái)務(wù)操縱的信號(hào)。只有通過(guò)加強(qiáng)對(duì)交易環(huán)節(jié)的內(nèi)部控制，強(qiáng)調(diào)保留可追溯的交易痕跡，持續(xù)保持業(yè)務(wù)和財(cái)務(wù)信息的緊密吻合，才能夠有效規(guī)避財(cái)務(wù)操縱的嫌疑。
　　實(shí)務(wù)中，大部分IPO公司是在實(shí)質(zhì)性進(jìn)入IPO進(jìn)程時(shí)才去建立或者完善相關(guān)的財(cái)務(wù)規(guī)則，在整個(gè)報(bào)告期內(nèi)并不是持續(xù)規(guī)范，故經(jīng)常會(huì)形成一些審核中的障礙性問(wèn)題。實(shí)際上，大部分審核障礙都是時(shí)間可以解決的問(wèn)題。
　　所以，有上市愿景的公司，應(yīng)摒棄急功近利的做法，不能倉(cāng)促上陣，更不能利用財(cái)務(wù)操縱去“賭”上市。IPO只是一個(gè)優(yōu)秀公司發(fā)展的重要過(guò)程，而不是發(fā)展的最終目的，只要保持良好的經(jīng)營(yíng)態(tài)勢(shì)和持續(xù)的財(cái)務(wù)規(guī)范，IPO的成功是一個(gè)水到渠成的結(jié)果。
　　
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